Şirket hisselerini özel olarak tutmak mı yoksa bir yatırım şirketi aracılığıyla mı?
Ağustos 26, 2009 | 20,00 EUR | cevaplandı Oliver Burchardt
Merhaba,
Evliyim, eşim şu anda kendi gelirine sahip değil ve ben yaklaşık 227 bin Euro'ya kadar bir zarar devraldım. Son zamanlarda 4 şirkete (1 AG, 2 GmbH, 1 UG) pay satın aldım. Kazançlarımın bir kısmını sadece küçük bir kısmını tüketmek istiyorum ve büyük kısmını yeni ve mevcut şirketlerdeki yeni projelere yeniden yatırmak istiyorum.
Şimdi düşündüm ki, kazançların yeniden yatırımdan önce vergilerle düşük tutulması amacıyla şirket paylarını devralacak bir UG şeklinde bir yatırım şirketi kurabilirim.
Bu planı başarılı buluyor musunuz yoksa başka bir şey mi önerirsiniz?
Saygılarımla.
Sayın Soru Soran,
İlk danışmanlık kapsamında verdiğiniz cevap için teşekkür ederim.
Verdiğiniz bilgilere dayanarak, şu anda hisseleri özel mal varlığında tuttuğunuzu varsayıyorum. Eğer durum böyle değilse, farklı sonuçlar ortaya çıkabilir.
Önerdiğiniz yapılanmanın faydalılığı çeşitli faktörlere bağlıdır.
Temel olarak, sermaye şirketlerinden diğer sermaye şirketlerine yapılan dağıtımlar, Körperschaftssteuergesetz'in 8b maddesi uyarınca vergiye tabi değildir. Ancak, dağıtımların %5'i indirim kabul edilmez işletme giderleri olarak kabul edildiğinden, gerçekte sadece %95'lik bir vergisizlik söz konusudur.
Hisseleri özel mal varlığında tutuyorsanız, 2009'dan itibaren Einkommensteuergesetz'in 20. maddesi 1. fıkrası uyarınca dağıtımlar Abgeltungssteuer'e tabi olacaktır, bu da burada %25'e ek olarak Solidaritätszuschlag ile bir vergi yükü getirecektir.
Dağıtımları öncelikle yeniden yatırmanızı planlıyorsanız, bir UG aracılığıyla daha yüksek bir miktar para kullanabilirsiniz. Yatırım şirketinden elde edilen karları dağıtmaya karar verdiğinizde, Abgeltungssteuer bu karlara uygulanır.
Bir sermaye şirketi şeklindeki bir yatırım şirketi üzerinden yapılan yapılanma ayrıca getirilen hisselerin satışından elde edilen potansiyel karların da vergiden muaf olduğu başka bir avantaja sahiptir. Hisseler özel mal varlığında tutulursa, satıştan elde edilen değer artışları da Einkommensteuergesetz'in 20. maddesi 2. fıkrası uyarınca Abgeltungssteuer'e tabidir.
Bu vergisel avantajlı sonuçlara karşın, hisselerin UG'ye aktarılmasının vergisel sonuçlarının neler olduğu sorusu karşımıza çıkmaktadır. Bunun için Umwandlungsteuergesetz'in (özellikle 22. maddesi) hükümlerine dikkat etmek gerekmektedir, bu madde, hisseleri UG'de 7 yıl içinde satarsanız vergilendirileceğini öngörmektedir. Ayrıca, hisseleri UG'ye gizli katkı yoluyla aktarırsanız, özellikle Einkommensteuergesetz'in 17. ve 23. maddelerini de dikkate almanız gerekmektedir.
Düşündüğünüz yapılanmanın faydalılığı sonuçta hisseleri şirkete aktarım şeklinize bağlıdır.
Bu konuda, şirket sözleşmesinin en iyi şekilde düzenlenmesi konusunda bir avukatla iletişime geçmenizi ve ardından hisselerin aktarımının vergisel sonuçlarını bir vergi danışmanıyla netleştirmenizi öneriyorum, böylece dağıtımın vergiden muafiyetinden kaynaklanan olası faydalar, aktarımın vergisel sonuçları tarafından denge lenmez. Ayrıca, vergi avantajı kaybı konusu da göz önünde bulundurulmalıdır. Ayrıca, bir GmbH kurmanın daha uygun olup olmadığının, UG'nin kira ile kurulmasının yasak olduğu göz önüne alınarak belirlenmesi gerekmektedir. GmbH kuruluşunda hisseleri sermaye olarak, UG kuruluşunda ise hisselerin UG tarafından mümkün kılınması için yeterli finansmanı sağlamanız gerekmektedir. Aksi takdirde, gizli katkı sorunları ve olası vergisel sonuçlarla karşı karşıya kalabilirsiniz.
Başka sorularınız varsa, benim
